TIN LIÊN QUAN
	Tiền nộp vào sàn vàng phi pháp chảy đi đâu?
	Thêm sàn vàng Khải Thái bị điều tra, nhà đầu tư forex rúng động
	Bắt khẩn cấp Tổng giám đốc sàn vàng VGX

Sai phạm của các công ty kinh doanh vàng, tài khoản chui sẽ bị cơ quan điều tra làm rõ và xử lý theo quy định của pháp luật. Song về phía nhà đầu tư, cái giá phải trả không hề nhỏ. Trước mắt là những khoản đầu tư mà họ gửi vào những công ty này đã bị phong tỏa và có khả năng không lấy lại được. Không những bị xử phạt hành chính, thậm chí một số nhà đầu tư có thể bị truy cứu trách nhiệm hình sự vì đã tham gia hoạt động kinh doanh trái phép.

Trên thực tế, hoạt động kinh doanh vàng tài khoản đã bị Ngân hàng Nhà nước (NHNN) cảnh báo và cấm từ năm 2010. Theo NHNN, khi tham gia đầu tư đầu tư vàng, ngoại hối qua tài khoản, nhà đầu tư chịu rất nhiều rủi ro vì chủ sàn có thể ôm tiền biến mất bất cứ lúc nào; chủ sàn “chặt” phí nhà đầu tư rất cao và có thể thao túng, can thiệp vào quá trình giao dịch theo hướng có lợi cho họ…        

Ngoài ra, thị trường ngoại hối biến động nhanh, khó lường và rất nhạy cảm với các thông tin kinh tế toàn cầu, trong khi nhà đầu tư Việt Nam còn hạn chế trong tiếp cận thông tin, nên rủi ro sẽ rất cao. Số liệu thống kê không chính thức cũng cho thây, có tới 95% người tham gia đầu tư forex, vàng tài khoản bị thua lỗ.

Có lẽ tỷ lệ đòn bẩy tài chính lên đến 100 lần, hấp dẫn như sới bạc, là nguyên nhân khiến nhiều người vẫn âm thầm đầu tư vàng tài khoản, đầu tư forex, trên thị trường vẫn còn 30-40 đơn vị kinh doanh loại hình này.

Ngoài tâm lý đám đông, hám lợi của nhà đầu tư, sở dĩ hoạt động kinh doanh vàng chui, vàng tài khoản, đầu tư forex còn “đất sống” là do về quy định pháp lý hiện còn kẽ hở. Cụ thể là tuy NHNN đã có quy định về hoạt động ủy thác đầu tư của các ngân hàng, song hoạt động ủy thác đầu tư của cá nhân còn bị bỏ ngỏ. Bộ Luật Dân sự cũng chưa có quy định cụ thể vấn đề này.

Do đó, hoạt động huy động vốn với lãi suất cao để kinh doanh vàng, ngoại hối qua tài khoản của nhiều sàn vàng chui diễn ra một thời gian dài, nhưng chưa bị sờ gáy do được “nấp” dưới bóng ủy thác đầu tư. Đó là chưa kể, việc xử lý các doanh nghiệp núp bóng đại lý môi giới cho các sàn vàng ở nước ngoài còn khó hơn vì nếu máy chủ đặt ở nước ngoài, các giao dịch diễn ra ngoài lãnh thổ, thì cơ quan điều tra sẽ khó tìm chứng cứ. 

Chính vì vậy, để có cơ sở xử lý nghiêm các sàn vàng, sàn ngoại hối hoạt động trái phép, rất cần thêm các quy định chặt chẽ về hoạt động ủy thác đầu tư cá nhân, hoạt động mua bán hàng hóa trong tương lai… Ngoài ra, các cơ quan công quyền cần tiếp tục tăng cường công tác thanh tra, kiểm tra, xử lý vi phạm đối với hành vi này.

Nhìn trên góc độ khác, dù bị cấm, song việc các sàn vàng chui tồn tại trong thời gian dài, thu hút được đông đảo các nhà đầu tư tham gia cũng cho thấy, đầu tư vàng, ngoại hối qua tài khoản là nhu cầu có thực. Do vậy, đã đến lúc nên cân nhắc thành lập sàn giao dịch vàng quốc gia để tránh thất thu thuế, giảm thiểu rủi ro cho nhà đầu tư. Đây là mô hình mà đa số các nước trên thế giới đang áp dụng.

Nhà đầu tư sàn vàng ảo có bị truy tố tội kinh doanh trái phép? Khoảng 700 nhà đầu tư tham gia “đánh vàng tài khoản” tại sàn vàng của Công ty cổ phần Đầu tư VGX đang đứng trước nguy cơ bị mất trắng và còn có thể bị truy cứu trách nhiệm hình sự vì hành vi đồng phạm do tham gia kinh doanh trái phép.

Thùy Liên