Thoát lỗ quý II nhờ doanh thu tài chính và lợi nhuận khác

Trong quý II/2023, DIC Corp ghi nhận doanh thu đạt 161,72 tỷ đồng, giảm 71,9% so với cùng kỳ và lợi nhuận sau thuế ghi nhận 9,06 tỷ đồng, giảm 88,8% so với cùng kỳ năm trước. Trong đó, biên lợi nhuận gộp giảm mạnh từ 42,1%, về chỉ còn 19,7%.

Được biết, nếu tính theo quý, từ quý I/2018 tới nay, chưa quý nào DIC Corp ghi nhận biên lợi nhuận gộp dưới 19,7%. Như vậy, đây là quý có biên lợi nhuận gộp thấp nhất trong 21 quý liên tiếp.

Trong kỳ, lợi nhuận gộp giảm 86,8% so với cùng kỳ, tương ứng giảm 210,2 tỷ đồng, về 31,84 tỷ đồng; doanh thu tài chính tăng 10,2%, tương ứng tăng thêm 2,63 tỷ đồng, lên 28,37 tỷ đồng; chi phí tài chính giảm 82,4%, tương ứng giảm 103,61 tỷ đồng, về 22,09 tỷ đồng; chi phí bán hàng và quản lý doanh nghiệp giảm 23%, tương ứng giảm 12,97 tỷ đồng, về 43,41 tỷ đồng; lợi nhuận khác tăng 156%, tương ứng tăng thêm 13,59 tỷ đồng, lên 22,3 tỷ đồng và các hoạt động khác biến động không đáng kể.

Xét về hoạt động kinh doanh cốt lõi (lợi nhuận gộp – chi phí tài chính – chi phí bán hàng và quản lý doanh nghiệp), trong quý II, Công ty ghi nhận âm 33,66 tỷ đồng so với cùng kỳ dương 59,96 tỷ đồng, tức giảm 93,62 tỷ đồng. Như vậy, lợi nhuận gộp trong quý II không đủ trả chi phí tài chính, chi phí bán hàng và quản lý doanh nghiệp, Công ty thoát lỗ nhờ doanh thu tài chính và lợi nhuận khác.

Thêm nữa, trong kỳ mặc dù đã tiết giảm chi phí tài chính, bán hàng và quản lý doanh nghiệp, đồng thời tăng doanh thu tài chính, lợi nhuận khác nhưng lợi nhuận sau thuế vẫn lao dốc, giảm tới 88,8%, nguyên nhân chủ yếu do lợi nhuận gộp lao dốc.

DIC Corp hụt doanh thu bất động sản trong quý II và 6 tháng đầu năm 2023 (Nguồn: BCTC)

DIC Corp thuyết minh, doanh thu quý II giảm chủ yếu do doanh thu kinh doanh bất động sản giảm 91,1%, tương ứng giảm 341,03 tỷ đồng, về 33,47 tỷ đồng (cùng kỳ 374,5 tỷ đồng). Ngoài ra, doanh thu tài chính đóng góp chủ yếu do thu nhập từ các khoản đầu tư là 18,5 tỷ đồng (cùng kỳ không ghi nhận); lãi tiền gửi, tiền cho vay ghi nhận 9,87 tỷ đồng so với cùng kỳ 25,7 tỷ đồng.

Đối với thu nhập khác, chủ yếu do công ty ghi nhận 18,5 tỷ đồng phạt vi phạm hợp đồng so với cùng kỳ chỉ ghi nhận 0,27 tỷ đồng.

Luỹ kế trong 6 tháng đầu năm 2023, DIC Corp ghi nhận doanh thu đạt 358,51 tỷ đồng, giảm 67,2% so với cùng kỳ và lợi nhuận sau thuế ghi nhận 85,6 tỷ đồng, giảm 40% so với cùng kỳ năm trước.

Được biết, trong năm 2023, DIC Corp đặt kế hoạch doanh thu 4.000 tỷ đồng và lợi nhuận trước thuế 1.400 tỷ đồng. Như vậy, kết thúc nửa đầu năm 2023 với lợi nhuận trước thuế đạt 118,64 tỷ đồng, Công ty mới hoàn thành 8,5% kế hoạch lợi nhuận và cách rất xa kế hoạch tham vọng lãi 1.400 tỷ đồng.

Tiếp tục mô hình thâm hụt vốn kéo dài từ năm 2019

Bên cạnh kinh doanh lao dốc, trong nửa đầu năm 2023, DIC Corp tiếp tục mô hình thâm hụt vốn khi dòng tiền kinh doanh chính âm thêm 108,4 tỷ đồng so với cùng kỳ âm 1.906,96 tỷ đồng. Ngoài ra, dòng tiền đầu tư dương 1.165,6 tỷ đồng và dòng tiền tài chính ghi nhận âm 1.150,4 tỷ đồng.

Được biết, theo dữ liệu trên iBoard của Chứng khoán SSI, DIC Corp đã trải qua 4 năm liên tiếp duy trì mô hình thâm hụt dòng tiền kéo dài. Trong đó, năm 2019 ghi nhận âm 245,41 tỷ đồng; năm 2020 ghi nhận âm 504,3 tỷ đồng; năm 2021 ghi nhận âm 1.966,48 tỷ đồng và đặc biệt năm 2022 ghi nhận âm 2.205,95 tỷ đồng.

Tính tới 30/6/2023, tổng tài sản của DIC Corp giảm 4,8% so với đầu năm, tương ứng giảm 700,85 tỷ đồng, về 14.046,95 tỷ đồng. Trong đó, tài sản chủ yếu tồn kho ghi nhận 6.310,2 tỷ đồng, chiếm 44,9% tổng tài sản; các khoản phải thu ngắn hạn ghi nhận 4.346,3 tỷ đồng, chiếm 30,9% tổng tài sản; các khoản phải thu dài hạn ghi nhận 1.381,2 tỷ đồng, chiếm 9,8% tổng tài sản và các khoản mục khác.

Trong kỳ, tài sản biến động mạnh chủ yếu các khoản phải thu dài hạn giảm 42% so với đầu năm, tương ứng giảm 1.000,5 tỷ đồng, về 1.381,2 tỷ đồng; tiền và đầu tư tài chính ngắn hạn giảm 19,9% so với đầu năm, tương ứng giảm 84 tỷ đồng, về 338,8 tỷ đồng; tồn kho tăng 6,5% so với đầu năm, tương ứng tăng thêm 386,9 tỷ đồng, lên 6.310,2 tỷ đồng.

Cổ phiếu tăng nóng, DIC Corp rút ngắn thời gian hạn chế chuyển nhượng cổ phiếu ESOP

Một diễn biến đáng lưu ý khác, DIC Corp vừa thông qua điều chỉnh thời gian hạn chế chuyển nhượng cổ phiếu phát hành theo chương trình lựa chọn cho người lao động năm 2021 (ESOP) được thông qua ngày 22/4/2021 từ hạn chế chuyển nhượng 3 năm sang 2 năm.

Được biết, tại Đại hội đồng cổ đông thường niên ngày 22/4/2021, DIC Corp thông qua việc phát hành tối đa 15 triệu cổ phiếu ESOP với giá 15.000 đồng/cổ phiếu. Trong đó, cổ phiếu ESOP bị hạn chế chuyển nhượng 3 năm kể từ khi hoàn thành đợt phát hành.

Tới tháng 8/2021, DIC Corp hoàn thành đợt phát hành 15 triệu cổ phiếu ESOP, tương ứng 3,66% tổng số cổ phiếu đang lưu hành tại thời điểm phát hành.

Như vậy, sau điều chỉnh rút ngắn thời gian hạn chế giao dịch, cổ phiếu ESOP năm 2021 sẽ được giao dịch trong tháng 8/2023 thay vì tháng 8/2024 như kế hoạch ban đầu.

Bối cảnh rút ngắn thời gian giao dịch, từ ngày 14/3/2023 đến ngày 28/7/2023, cổ phiếu DIG tăng 133% từ 11.000 đồng lên 25.600 đồng/cổ phiếu và là một trong số những cổ phiếu bật tăng mạnh trên thị trường.

Đóng cửa phiên giao dịch ngày 29/7, cổ phiếu DIG giảm 400 đồng về 25.600 đồng/cổ phiếu.