1. Nhà đầu tư cần theo dõi chặt chẽ cổ phiếu QNS

(CTCK BIDV – BSC)

Điểm nhấn kỹ thuật:

- Xu hướng hiện tại: Hồi phục ngắn hạn

- Chỉ báo xu hướng MACD: Trên mức 0

- Chỉ báo RSI: Phân kỳ dương, tiếp cận quá mua

- Khối lượng giao dịch tăng 190% so với trung bình 20 phiên giao dịch

Nhận định: QNS đã tạo 2 đáy trung hạn, đáy 1 tại thời điểm cuối tháng 1 và đáy thứ 2 ở thời điểm đầu tháng 7. Sau đó cổ phiếu đã hình thành vùng giá 40.000 đồng trong 1 tháng với trạng thái siết chặt và cạn kiệt nguồn cung.

Phiên hôm nay là phiên bứt phá với khối lượng lớn nhưng giá chưa tăng đủ mạnh để có thể mở vị thế.

Nhà đầu tư cần theo dõi chặt chẽ cổ phiếu này và đợi thêm tích lũy tại vùng 43.000 đồng trong 3-5 tuần trước khi mở vị thế.

2. Đưa ra giá mục tiêu 97.200 đồng/cổ phiếu cho GAS
(CTCK Bản Việt VCSC)

Tổng Công ty Khí Việt Nam (GAS) vừa công bố Nghị quyết HĐQT. Theo đó, công ty sẽ tạm ứng cổ tức bằng tiền mặt 2.000 VND/cổ phiếu trong tổng số 4.000 VND/cổ phiếu dự kiến sẽ trả cho năm 2018. Ngày trả cổ tức sẽ rơi vào tháng 9 hoặc tháng 10.

Theo ước tính sản lượng khí trong tháng 7 tăng 18,9% so với cùng kỳ năm ngoái, hứa hẹn kết quả lợi nhuận của tháng sẽ khả quan.

Chúng tôi hiện đưa ra giá mục tiêu 97.200 VND/cổ phiếu (tổng mức sinh lời 3,8%, bao gồm lợi suất cổ tức 4,6% trên cơ sở giả định cổ tức bằng tiền mặt 4.500 VND/cổ phiếu).

GAS hiện đang giao dịch tại mức P/E 17,4 lần trên cơ sở dự báo EPS 2018. (Báo cáo ngày 8/8).

3. Giữ khuyến nghị MUA dành cho DXG
(CTCK Bản Việt VCSC)

Chúng tôi giữ khuyến nghị MUA và giá mục tiêu 33.700VND/cổ phiếu dành cho CTCP Tập đoàn Đất Xanh (DXG) với tổng mức sinh lời 30,6%.

LNST sau lợi ích CĐTS 6 tháng đầu năm 2018 tăng mạnh 113% so với cùng kỳ năm ngoái lên 432 tỷ đồng nhờ mảng môi giới tăng trưởng mạnh và bàn giao các sản phẩm đã bán tại dự án Opal Riverside tiếp tục diễn ra theo kế hoạch.

Chúng tôi dự báo lợi nhuận sẽ tăng tiếp trong 6 tháng cuối năm nhờ bàn giao 100% các căn đã bán tại dự án Opal Garden theo kế hoạch, cùng với mảng dịch vụ đầu tư thứ cấp tiếp tục tăng trưởng ổn định.

Chúng tôi giữ nguyên dự báo LNST sau lợi ích CĐTS 2018 sẽ đạt 1.100 tỷ đồng, tăng 43% so với năm 2017.

Nhu cầu cao hơn so với kỳ vọng tại dự án Gem Riverside khiến chúng tôi tăng dự phóng cho giá trị hợp đồng ký mới 2018 thêm 51% so với dự phóng cũ lên 6.500 tỷ đồng, đạt mức tăng trưởng 491% so với năm 2017.

Định giá của DXG hấp dẫn tại mức P/E 2018 8,7 lần và P/B 1,8 lần nhờ triển vọng lợi nhuận khả quan trong 3 năm tới.

Yếu tố hỗ trợ: Mảng môi giới đạt tăng trưởng doanh thu cao hơn so với giả định của chúng tôi là 15%/năm. Rủi ro: Rủi ro hàng tồn kho tăng khi DXG mở rộng mảng dịch vụ đầu tư thứ cấp.